Het Franse PAI Partners neemt de Rotterdamse sap- en frisdrankbottelaar Refresco over. De Rotterdammers hebben ingestemd met de deal.
PAI Partners betaalt, samen met British Columbia Investment Management, 20 euro per aandeel inclusief dividend. Eerder legden de Fransen een bod van 19,75 euro per aandeel neer bij Refresco, wat neerkomt op ongeveer 1,6 miljard euro. De nieuwe deal ligt iets hoger qua totale som (1,62 miljard). Het bod van de Franse eigenaren van Roompot Vakanties is geaccepteerd.
Zie ook: ‘ASR wijst overnamepoging Aegon af’
Grote aandeelhouders, gezamenlijk goed voor bijna 27 procent van de stukken, hebben inmiddels aangegeven deze onder het bod te zullen aanbieden. Het biedingsbericht zal in december worden gepubliceerd. Het bod wordt naar verwachting in het eerste kwartaal van volgend jaar afgerond.
Enkele maanden geleden wees Refresco een bod van 1,4 miljard euro af. Het spel tussen de partijen speelt al jaren. PAI zou al in 2015 belangstelling hebben gehad voor de bottelaar. Eerder deze maand werd bekend dat de Rotterdammers toch het gesprek met de investeerders wilden aangaan.
Deal Refresco ondanks overname Cott
Eerder leek de interesse van PAI af te zwakken door Refresco’s overname van Cott. De deal met de frisdrankleverancier is grotendeels met vreemd vermogen (leningen) gefinancierd. Dat maakt de bottelaar voor private equity minder aantrekkelijk. Private equity-huizen willen zelf graag schulden op de balans van het over te nemen bedrijf zetten.
